富国基金:强化主动投资的纪律约束 践行公募基金尊龙凯时- 尊龙凯时官方网站- APP下载高质量发展
栏目:尊龙凯时网址 发布时间:2025-11-05

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  而对于本次《指引》及其配套规则出台,富国基金认为,明确了业绩比较基准的选取和使用需遵循“代表性、客观性、约束性、持续性”四大原则。同时规定,基准的构成要素与权重比例需符合基金合同对于投资范围、投资比例限制等的约定,与主要的资产类别、国别或地区、市场板块、货币类型等相匹配,且相关法律文件需对业绩比较基准的设定及原因进行充分说明,包括与产品投资目标、投资范围、投资策略、投资比例限制等。此外,《指引》为基准变更设置了严格门槛,仅因基金经理变更、短期业绩排名等理由不可随意调整,真正实现从“源头”遏制“名不符实”现象,切实保障投资者对产品的认知清晰度。

  另一方面,外部监督层面,《指引》加强了“托管人审核把关+销售机构投教引导+评价机构规范评价”的三方协同机制。具体来看,其一,对于托管人而言,需加强基金合同审核、审慎把关投资风格库,并建立权益类基金风格稳定性监督机制;其二,规范销售机构行为,销售机构在展示基金过往业绩时,需同步呈现业绩比较基准,做好基准相关投教,严禁误导投资者或引导预期收益;其三,明确评价机构准则,基金评价机构需以业绩比较基准为核心依据,从投资业绩、风险控制、风格稳定性三方面评估基金管理水平。此外,《指引》明确禁止基金管理人、销售机构、评价机构,对不同类型、不同风格的权益类基金进行简单化业绩排名。